Rörelsekapital hänvisar till en viktig del av ett företags egendom. Under en produktionscykel förändrar dessa resurser fullständigt sitt materiella uttryck till en monetär form. Därför kallas de den mobila delen av fastigheten.
Andelen omsättningstillgångar i tillgångar övervakas ständigt av analystjänsten. Avsaknaden och överutbudet av dessa resurser påverkar lika negativt företagets resultat. Om mängden rörelsekapital ackumuleras minskar hastigheten på deras omsättning. På grund av detta minskas vinsten.
Bristen på mobila medel åtföljer driftstopp, funktionsfel under produktionscykeln. Det påverkar också de finansiella resultaten negativt. Därför förtjänar standarderna och metoderna för analys av tillgångar i omlopp noggrant övervägande.
Rörelsekapitalrörlighet
Företagets rörelsekapital består av lager, material, kortfristiga placeringar och fordringar. De i produktionsprocessen blir färdiga produkter och säljs under driftsperioden. Cykeln slutar när intäkterna från försäljningen återlämnas till organisationens konton.
Andelen omsättningstillgångar i tillgångar är under den outtröttliga kontrollen av den finansiella tjänsten. Förutom att företagets vinst beror på omsättningshastigheten, utgör dessa resurser företagets investeringsgradering.
Faktum är att en sådan egendom snabbast kan omvandlas till kontanter. Följaktligen, ju mer mobila resurser företaget har till sitt förfogande, desto snabbare kommer det att kunna reglera konton med borgenärer vid behov. Därför kallas dessa medel likvida.
Likviditetskoncept
Tillgången på rörelsekapital i ett belopp som motsvarar eller är större än företagets kortsiktiga förpliktelser garanterar återbetalning av kreditfonder i tid (för rörelseperioden).
Begreppet likviditet har införlivat flera definitioner. Först och främst ger det en möjlighet att snabbt svara på ekonomiska svårigheter. För det andra med likviditet kan du öka balansräkningen enligt försäljningstillväxt. För det tredje garanterar det snabb återlämnande av kortfristiga åtaganden.
Tillräcklig likviditet av fastigheter öppnar nya möjligheter och fördelar för företaget. Det betyder fullständig ledningskontroll över dess tillgångar, liksom finansiell stabilitet.
Om denna indikator är normal, har företagsledningen kompetent att avyttra den egendom som anförtros den.
Brist på likviditet
Den otillräckliga andelen rörelsekapital i tillgångar leder till ett antal problem. Först och främst lider produktionen. Bristen på råvaror påverkar produktionen av färdiga produkter. När den teknologiska cykeln avtar minskar vinsten.
Dessutom leder bristen på likviditet i strukturen i balansräkningen till en delvis eller fullständig förlust av ekonomiskt oberoende. Ibland kan företaget till och med möta konkurs.
Kreditgivare kan inte ta emot sina medel och intressen i tid. Detta minskar bedömningen av investeringens attraktivitet i företaget. Hon måste arbeta under de svåraste förhållandena. Därför bör andelen rörelsekapital och likviditet inte förloras ur företagets finansiella tjänst.
formeln
För att korrekt förstå vad likviditet är, vars formel kommer att presenteras nedan, är det nödvändigt att ta hänsyn till beräkningens logik. Det innebär att alla belopp av omsättningstillgångar beaktas samt deras struktur. Total (eller nuvarande) likviditet beräknas enligt följande:
Ktl = OA / KO, där OA - det genomsnittliga årliga beloppet för den nuvarande delen av tillgångarna, KO - kortfristiga skulder.
Uppgifterna för bedömningen är hämtade från formulär nr 1 i bokslutet - balansräkningen. I detta fall kommer likviditet, vars formel presenterades ovan, att se ut så här:
Ctl = (s. 1240 + 1220 + 1250 + 1232 + 1260 + 1231) / s. 1600
Detta är dock den vanligaste indikatorn. Faktum är att företagets egendom kännetecknas av en annan omsättningshastighet. Därför bör strukturen beaktas separat.
Andra indikatorer
Förutom aktuell likviditet är det nödvändigt att utvärdera dess mellanliggande och absoluta värde. Andelen av eget kapital i omsättningstillgångar granskas också. Mellanlikviditet beaktar inte de lager som säljs långsammast som en del av omsättningstillgångar. Formeln skulle vara:
Kpl = (OA - Z) / KO, där Z - reserver.
De mest likvida tillgångarna är kontanter. Därför är denna balanspost också säker på att uppmärksamma. Absolutt likviditet beräknas enligt följande:
Kal = DS / KO, där DS är kontanter.
Om man beräknar andelen kortfristiga tillgångar i den totala fastigheten kan man inte ignorera företagets säkerhet med sina egna omsättningstillgångar. Koefficienten ser ut så här:
Ksos = (KO - ON) / OA, där HA - anläggningstillgångar.
Normativa värden
Andelen rörelsekapital i tillgångar bör ha ett visst värde. Standarden sätts i enlighet med den typ av bransch som företaget verkar i. För varje typ av likviditetsindikatorer definieras dess egna gränser.
Så de flesta inhemska och utländska företag har en nuvarande likviditetsgrad på minst 2. Det vill säga att omsättningstillgångarna bör överstiga den nuvarande skulden med två gånger. Men detta är inte det enda kriteriet.
Delårslikviditet bör överensstämma med 0, 7-1. Det är inte tillrådligt att sänka indikatorn under 1, men allt beror på branschen. Absolut likviditet är normalt 0, 2-0, 5. Det lägsta tillåtna värdet är 0, 1.
Indikatorn för omsättningssäkerhet med egna finansieringskällor bör inte sjunka under 0, 1. Uppfyllelse av alla dessa villkor indikerar den rätta balansräkningsstrukturen, liksom finansiell stabilitet och investeringsattraktivitet för företaget.
